第一商用車網(wǎng) 謝光耀

最近的商用車電動(dòng)化滲透率，確實(shí)有些勢(shì)不可擋。

6、7月份數(shù)據(jù)顯示，國(guó)內(nèi)商用車整體的電動(dòng)化滲透率逐月走高，已經(jīng)連續(xù)兩個(gè)月接近29%，1-7月累計(jì)也達(dá)到了24.35%，比上年同期的16.63%提高了7.7個(gè)百分點(diǎn)之多，比去年全年的20.31%提升了4個(gè)百分點(diǎn)以上。從銷量上看，新能源商用車月銷量雖然還未邁入到10萬輛級(jí)的門檻，但已經(jīng)穩(wěn)定在7萬多輛的規(guī)模上。今年1-7月，國(guó)內(nèi)新能源商用車?yán)塾?jì)銷量達(dá)到42.9萬輛，同比增長(zhǎng)56%，而同一時(shí)期的國(guó)內(nèi)商用車整體銷量同比增速只有6.6%。

趨勢(shì)，非常明顯；速度，不可謂不快。再看幾個(gè)最受關(guān)注的細(xì)分領(lǐng)域，最近，重卡的電動(dòng)化滲透率連續(xù)兩個(gè)月超過25%，6月份一度超過26%，7月份也達(dá)到了25.89%；1-7月，國(guó)內(nèi)新能源重卡累計(jì)銷量接近10萬輛（9.6萬輛），同比增長(zhǎng)179%，今年的累計(jì)滲透率接近23%，比上年同期的9.88%增長(zhǎng)了13個(gè)百分點(diǎn)，比去年全年的13.62%增長(zhǎng)了9.2個(gè)百分點(diǎn)。

3.5-6T的輕卡電動(dòng)化滲透率連續(xù)兩個(gè)月超過27%，6月份一度接近29%，超過了去年最高時(shí)的27.49%；今年1-7月，3.5-6T新能源輕卡銷量達(dá)到8.8萬輛，同比增長(zhǎng)95%，累計(jì)滲透率上升至21.95%，比上年同期增加了8.5個(gè)百分點(diǎn)之多，比去年全年增加了4.2個(gè)百分點(diǎn)。按照這個(gè)趨勢(shì)，新能源輕卡2025年銷量規(guī)模達(dá)到17萬-18萬輛，沒什么懸念。

現(xiàn)在，別說是重卡和輕卡，連滲透率最低之一的皮卡的電動(dòng)化率都已經(jīng)在7月份超過了10%（還有一個(gè)滲透率最低的細(xì)分領(lǐng)域是微卡）。眾所周知，皮卡這類產(chǎn)品由于個(gè)體非營(yíng)運(yùn)較多，宜商宜家，因此滲透率不如營(yíng)運(yùn)性質(zhì)明顯的輕卡和中重卡，其電動(dòng)化滲透率也長(zhǎng)期在5%以下。但今年以來，皮卡的月度滲透率逐月攀高，5月、6月和7月連續(xù)三個(gè)月突破9%，7月份首次達(dá)到10%以上。1-7月，國(guó)內(nèi)皮卡累計(jì)銷量達(dá)到1.24萬輛，同比增長(zhǎng)115%，累計(jì)滲透率上升至7.8%，比上年同期的3.48%增長(zhǎng)了4.3個(gè)百分點(diǎn)，比去年全年的4.19%增長(zhǎng)了3.6個(gè)百分點(diǎn)。

在商用車所有細(xì)分領(lǐng)域的電動(dòng)化進(jìn)程中，滲透率最高的無疑是輕客，高到什么程度？超過了10米以上大型客車和8-10米中型客車的電動(dòng)化率。今年1-7月，新能源輕客的累計(jì)銷量高達(dá)24.6萬輛，在上年同期高基數(shù)的基礎(chǔ)上還實(shí)現(xiàn)了3%的同比上漲，累計(jì)滲透率也從去年同期的53.13%和去年全年的56.37%，上升至今年1-7月的59.49%。接下來要重點(diǎn)突破的，就是歐系大VAN的低滲透率。

在1-7月市場(chǎng)打下的良好基礎(chǔ)上，商用車全年的電動(dòng)化滲透率究竟會(huì)達(dá)到什么預(yù)期和水平呢？

第一商用車網(wǎng)判斷認(rèn)為，按照這個(gè)發(fā)展趨勢(shì)，再加上國(guó)四貨車以舊換新政策在年底收官帶來的市場(chǎng)甩尾效應(yīng)，國(guó)內(nèi)新能源商用車銷量將在12月份達(dá)到年度最高點(diǎn)，2025年全年累計(jì)銷量預(yù)計(jì)將會(huì)達(dá)到創(chuàng)紀(jì)錄的80萬輛，同比增長(zhǎng)近40%，年度滲透率達(dá)到26-28%；最受關(guān)注的重卡和輕卡預(yù)計(jì)新能源總量預(yù)計(jì)將分別達(dá)到19萬輛和18萬輛，重卡滲透率達(dá)到25%左右，輕卡滲透率達(dá)到28%左右。

那么，明年呢？還會(huì)保持高速增長(zhǎng)嗎？

實(shí)際上，今年新能源商用車持續(xù)高速增長(zhǎng)，固然有運(yùn)價(jià)低迷、車多貨少、電車相比傳統(tǒng)車更節(jié)約成本等市場(chǎng)因素的推動(dòng)，但以舊換新政策的作用不可忽視。尤其是老舊營(yíng)運(yùn)貨車報(bào)廢更新電動(dòng)卡車，在客觀上推高了新能源中重卡的增長(zhǎng)速度和增長(zhǎng)曲線，但也透支了2026年的市場(chǎng)銷量。

因此而言，2026年，由于市場(chǎng)在一定程度上的提前透支以及新能源汽車購置稅從“減免”變“減半”，新能源商用車市場(chǎng)總量和滲透率將會(huì)面臨一定壓力。正所謂“前途是光明的，道路是曲折的”，筆者預(yù)計(jì)，商用車行業(yè)的新能源滲透率將在2030年前后突破50%。